금융감독원이 지난해 실시한 GA 검사 결과로 제재심의위원회를 통해 ‘리더스금융판매’에 31억원의 과태료를 부과하기로 결정했다. 기관 22억원, 설계사 개인 8억원이 합해진 금액이다.또한 소속 설계사 전원에게는 60일간 영업 정지 처분을 내렸다. 리더스금융판매 약 5000여명의 설계사들이 생명보험상품을 팔지 못하게 된다. 제재는 금융위원회의 의결만을 남겨둔 상황이다.금감원은 GA의 불법 영업행위에 대해 ‘무관용 엄벌’을 강조해 왔다. 이의 일환으로 영업정지 조치와 과태료를 그대로 결정한 것으로 보인다.불완전판매 근절을 위해 위법·부당

복리투자는 언제나 전제조건이 있다.그것은 바로 ‘항상 투자성과가 일정하게 지속적으로 발생해야 한다’는 점이다. 따라서 최초 가정했던 전제조건이 바뀌면 안된다. 예를 들어 매년 6%의 투자수익률이 나야 하며 그것은 20년, 30년 설정된 기간 동안 지속되어야 한다는 것이다.그러므로 중간에 투자성과가 달라지거나 마이너스가 되는 경우는 절대로 일어나서도 안되고 일어날 수도 없게 된다. 하지만, 매년 투자성과는 항상 바뀐다.다음의 표는 1억 원을 투자해 매년 6%의 투자수익률을 거두다가 10년 차에 -20%의 손실을 보는 경우의 전체적인

‘투자는 복리투자가 최고다’ 라며 투자를 종용하는 일이 있다.그런데 정말 복리투자는 현실적으로 가능한 일인지 이제는 알아볼 필요가 있다.한 가지 일화를 예로 들어 보자.어느 주인이 머슴을 고용하는 조건으로 하루에 쌀 한 톨의 일당을 주기로 했다. 단, 다음 날은 전날 받은 일당의 두 배로 받기로 하고 일을 시작했다. 그리고 31일이 경과한 후 일당을 계산했다.과연 얼마의 쌀을 지급해야 하나? 첫 날에 한 톨, 둘째 날에 2톨, 셋째 날에 4톨 등 31일 간 지급해야 하는 쌀은 2^30이다.2^30을 계산해 보면 쌀은 무려 10억 톨

보험업계에 반갑지 않은 소식이 전해지고 있다. 설립 3년차, 설계사 400명 규모의 중형 GA의 태왕파트너스의 200억 먹튀, 야반도주 설이 사실화 되고 있는 것.업계에 따르면 태왕파트너스와 거래하는 보험사 한 곳만 해도 계약건수가 수십억에 달해, 액수 차이가 있을 뿐 업계 사상최대의 피해금액이 될 것임에는 여지가 없는 것으로 보인다.해당 GA에서 근무하던 K보험사 출신의 한 임원은 이미 지난 4월 중순 문제점을 감지해 자진 퇴사했으며, 상당수의 직원들 역시 퇴사한 것으로 알려졌다. 일부 FP들은 이미 다른 GA로 이동했다는 얘기도

보험설계사가 가입자와 보험계약 체결 후 해당 상품 보험사로부터 1년 간 받는 수수료를 월납입 보험료 1200% 이하로 제한하는, 모집수수료개편 개정안 시행이 코앞으로 다가왔다.최근 금융감독원과 손·생보협회는 내년 1월로 다가온 수수료 개정 시행을 앞두고 태스크포스(TF)팀을 꾸려 지급기준 세부기준과 유권해석을 검토하는 등 개편 시행을 위한 마무리단계에 돌입한 것으로 보인다.그러나 코로나19 사태, IFRS17연기, 업황 불황 등 현 상황을 고려해 보면 시행 시기를 반드시 고수해야 하는지 물음표가 남는다.코로나19 사태는 대면영업이

고려나 조선의 개국 공신들은 대개 무식하게(?) 앞뒤 안 가리고, ‘돌격 앞으로’ 를 외치며 나가 싸운 장수 들이었다. 우리나라 유수의 대기업 창업 공신들 역시 전국과 세계 각지를 맨몸으로 누비고 돌아다닌 산업 역군들이다. 나라가 자리 잡고 나서야, 과거제도 등을 통해 관리형 신하를 본격적으로 등용하게 되고, 회사가 자리 잡고 나서야 기획팀, 경영전략팀 의 할 일이 생겨난다. 어느 정신 나간 회사가 자사 제품 시장점유율이 1%도 못 미치는데, 시장점유율 분석에만 매달리고 있겠는가? 어떻게든 많이 팔아서, 시장점유율을 어느 정도 늘려

C씨는 85세의 고령이다. C씨는 살아생전에 자녀들에게 사전 증여를 하고자 소유하고 있는 상가건물을 처분하고자 했다. 그래서 은행과 증권사 그리고 보험사까지 찾아가 컨설팅을 받았다.그런데 놀랍게도 모든 금융사에서는 건물을 매도하고 자녀들에게 일정 금액씩 증여하는 것에 동의했다. 결국 건물을 처분하기로 결정한 C씨에게 건물매입자가 나타났는데, 약간의 불안한 마음에 마지막으로 한 번 더 확인하려고 필자에게 문의해 왔다.일반적으로 고령인 경우 부동산 등을 처분하는 것은 금기사항이다. 왜냐하면 매도하고 나서 사망하는 경우 상속세 측면에서

유로 정상회의가 아무런 성과 없이 끝났다고 한다. 유로존은 지난 3월 말 ECB가 7500억 유로 규모로 긴급 양적완화를 단행한 바 있다. 이 7500억 유로로는 코로나 사태로 인해 커진 유로존 국가들의 재정 부담을 메우기 위해서 국채를 발행할 것이다.국채 발행이 늘어나게 되면 가뜩이나 시중 유동성이 부족한 중에 국채, 즉 국가가 그 자금을 흡수해가는 것이다. 물론 그 돈을 여러 공공의 이익을 위해 사용하는 것은 맞지만 민간이 필요로 하는 자금을 구하기 어려워지는 문제가 생기게 된다.유로존 국가들 중에는 이미지가 그리 좋지 않은 국

전일 뉴욕 증시가 3% 가까이 하락했다. 특히 기술주 위주의 나스닥도 함께 상당폭 하락한 것이 눈에 띈다. 나스닥 내부로 들어가면 조금 더 독특한 특징을 알 수 있는데 아마존, 테슬라, 넷플릭스 등 이른 바 언택트 수혜주라 볼 수 있다.그런 주식들의 낙폭이 다른 기술주 대비 높다는 것을 알 수 있다. 경기 침체의 영역에서 공조가 나오지 않으면 누구 하나 살아남기 어렵다는 것을 나타낸다. 다 죽어도 나 혼자 살겠다는 이기주의의 말로는 공멸로 이어진다. 모두가 나 혼자 살려고 하면 모두가 죽게 된다는 공멸의 이야기다.마켓을 볼 때 가장

상상도 하지 못했던 일들이 일어나고 있다. 국제 유가를 보면 정말 놀라움을 금치 못할 정도다. 결국 현물 인도에 대한 부담이 너무나 큰 상황이다. 원유의 재고가 이렇게 많다면, 그리고 현물에 대한 기피 현상이 이렇게 심하다면, 상당 기간 국제 유가 회복을 기대하는 것은 난망 할 듯하다.국제 유가가 하락한 이유는 이제 모든 이들이 이해하는 것 같다. 원유 감산 공조의 균열이다. OPEC+ 국가들의 감산에도 불구하고 계속해서 원유 공급을 늘려온 미국, 그리고 OPEC+이외의 산유국들, 이 경우 감산을 하는 쪽만 지속적인 손해를 본다는

투자를 하다 보면 많은 경우 단순히 낮은 가격에 사서 그보다 높은 가격에 팔기만 하면 수익이 났다고 생각하는 경우가 보게 된다. 그러나 투자에서는 수치상으로는 분명 이익이 발생했으나 실제로 수익이 발생하지 않았거나 오히려 손실이 생기는 것을 종종 보게 되는데, 이는 별도로 ‘매수가 산정’을 해야 하는 경우와 ‘세금’과 ‘대출’을 고려하지 않은 경우로 나누어 볼 수 있다1. 매수가 산정이 필요한 자산, 부동산부동산을 잘 골라 매수하고 보유하다 좋은 가격에 매도해서 수익이 난 경우, 계산상으로는 분명 수익이 발생하였는데 실제로 이익이

전일 뉴욕 증시는 인상깊은 리바운드를 보여줬다. 나스닥 지수는 어느 새 8000포인트 레벨로 되돌려지면서 2018~19년 넘기 힘들었던 그 수에 바짝 다가가는 모습이다. 어떤 소식에 시장이 반응한 것일까?뉴스에서 많이 보도되는 것처럼 트럼프 대통령의 “터널의 끝이 보인다” 라는 발언이 밑밥이 된 듯하다. 확실히 분위기는 변했다. 마스크 사기가 2~3주 전만큼 힘들지는 않다.뉴욕이나 유로존 국가들의 확진자 수가 Peak out했다는 소식이 들려온다. 끝이 보이지 않을 것 같던, 누구도 예상할 수 없었던 이 사태에서 이제 조금 회복할

글로벌 금융 시장 상황이 좋지 않다. 지난 3월 16일 Fed의 대규모 자금 공급 이후 금융 시장은 빠르게 안정되어 나갔다. 그러나 그 효과도 보름 정도였을 뿐 다시금 긴장하는 모습이 역력했다. 당시의 로직을 가져와서 시장에 대입해 보자.미국 10년 장기 국채 금리 하락, 장기 채권 쪽은 큰 문제가 없어 보인다. 금 가격은 소폭 상승, 안전 자산이라 불리는 엔화는 강세 기조를 나타내고 있다. 당시와 같은 완전 패닉 상황은 아닌 것 같다.한단계 더 들어가 보자. 우선 회사채 시장에서 하이일드 회사채 ETF가격은 하락했다. 지난 3월

지피지기 백전불태 (知彼知己 百戰不殆)라는 말이 있다.중국 전국시대의 병법서인 손자병법 모공편에 나오는 말로 적을 알고 나를 알면 백번 싸워 위태롭지 않다는 말로, 흔히 지피지기면 백전불패라고 알고 있으나 알고 있다고 다 이길수는 없다는 것 또한 우리는 잘 알고 있다이 말은 투자에서도 통용되어 나와 시장을 알아야 위기에 빠지지 않을수 있다. 적어도 모든 상품의 가입이란 하나의 계약임을 알고 있다면 이 계약과정 역시 충실하게 이행하여야 할 것이다그러나 우리는 대부분 재테크에서 하나의 상품을 선정할 때 이를 적용하지 못하고 있으며 기본

누구나 새해가 되면, 소망과 목표를 세우고 새로운 마음으로 심기일전한다. 그런데, 여러분은 새 해 첫날, 원대하게 품었던 목표의 절반이라도 달성하는가? 아니면 작심삼일의 연속인가?가족의 행복, 건강한 한 해 등 ‘정성적’인 목표도 의미는 있다. 하지만 영업하는 사람은 ‘정성적’인 목표만 가져서는 곤란하다. 보험 영업을 하는 우리들은, 억대 연봉, MDRT, 보유고객 오백 명, 월 급여 천 만원 등등, 대부분 아름답고 부르기 좋은 목표를 매년 시무식에서만 외치고, 바로 까먹고 회식 하러 간다.목표는 파이팅만 외치고, 그저 열심히 왔다

어떤 분야이든 일을 하다보면 변화를 직간접적으로 느끼게 된다. 이런 변화는 많은 경우 쉽게 적응이 가능한 경우도 많지만, 사소한 변화에 적응하지 못해서 미래에 대한 주도권을 뺏긴다던지, 아예 그 분야에서 사라지는 경우도 생긴다. 이런 변화의 흐름에서 중요했던 시기들을 통해 미래를 예측하고 현재 변화의 중심에는 어떤것들이 있는지 알아보자.스마트폰우리들은 언제부터 전화대신 스마트폰이라는 말을 쓰게 되었을까? 예전 스마트폰 개발 초기에 필자는 '전화와 문자만 잘되면 되지 스마트폰이 굳이 필요할까?'라는 생각을 하는 쪽이였다. 지금에 와서

코로나19가 투자리스크를 뛰어넘는 예상보다 훨씬 강력한 경제전반의 하락을 가져오고 있다. 원인, 백신, 치료제 어느 하나 없었기에 간단히 벗어날수는 없으리라 여겼지만 전염력이 이정도일줄은 예상하지 못한 부분이 있다. 단순 하락을 넘어 꽤 오랜기간 장기적인 침체로 이어질수 있다는 생각에 '경제 하락 시 투자조언'을 남겨본다.​1. 현실을 받아들이라​투자에서 가장 중요한 개념 중 하나가 있는 그대로의 현실을 받아들인다는 것이다.현재 코로나19 상황은 하루이틀에 걸쳐 끝나는것도 현재 백신이나 치료제가 나오거나 설령 개발된 이후를 가정하더

코로나19의 영향으로 지속적인 경제하락이 이어지고 있다. 국내 주가는 일시적인 소폭 반등을 제외하면 지속적인 폭락이 거듭되고 있으며 올초 2,260선을 보이던 주가는 700 이상 빠진1,500선에 머물고 있어 30%나 하락한 상태다. 이런 주가의 변화는 미국, 유럽 모두 예외가 아닌 상황이다.이 과정에서 경기부양책 발표와 코스피, 코스닥이 동시에 매매를 중지시키는 서킷브레이커를 발동시키는등 조치가 있어왔음에도 큰폭의 하락세는 막을수 없었다.이런 하락장이 향후 미치는 영향에 대해 예상해보고자 한다.현재 개인적으로 현 상황의 분석모델로

“평생 관리해 드리겠습니다. 가족같이 챙기겠습니다”상담을 하고 고객이 되면, 흔히 하는 말이다. 그런데 어떻게 평생 관리해 드린다고 장담을 하지? 내가 먼저 죽을 수도 충분히 있는데. 어떻게 가족처럼 챙길 수 있다는 거지?그게 더 이상하고 부담되지 않은가? 가족 관계가 비즈니스도 아니고 말이다.고객이라고 하면 뭐라도 챙겨주고, 섬기고 떠받들어야만 하는가? 그래서 고객은 왕이라는 말이 나왔나? 고객이라 하면 품위 있어 보이고, 손님이라고 표현하면 지나가는 뜨내기 손님 할 때 그손님 같아 품위가 떨어지나?예전 조선시대 경상도나 전라도의

벤자민 플랭클린은 인간이 피할 수 없는 두 가지로 ‘죽음’과 ‘세금’을 꼽았다. 인간은 태어나면 반드시 죽기 때문에 죽음을 피할 수 없다는 것이고, 사회와 국가의 일원으로 살아가면서 절대로 세금만을 피할 수는 없다는 것이다.그런데 여기에는 다른 점이 있다그것은 바로 인간은 죽음으로써 모든 것을 피할 수 있으나, 세금은 죽어서도 피할 수없다는 점이다. 죄를 지어도 죽게 된다면 “공소권없음”으로 더 이상의 죄를 물을 수 없으나, 세금은 죽는다고 해서 없어지는 것이 아니기 때문이다.죽어서도 미납된 세금을 반드시 내야 하며, 상속세 또는